【米国株】個別銘柄のポートフォリオに悩んでます

米国株長期投資（配当金再投資）を基本理念として、投資を開始して約1.5年経過しました。

私は、米国株ETF(＋投信)に約50%、個別銘柄に約50%投資する方針で毎月買付してます。

ETFに関しては、VTI、VT、VYMを中心に長期保有/毎月買い増しすると決めたので、あとは実行するだけです。

が、個別銘柄については、未だに長期保有対象の銘柄が定まっていない状況です。

長期保有対象は12銘柄にしたい

個別銘柄の投資対象は12銘柄にしたいと考えてます。

理由は

• 銘柄数が少ないと、分散効果が効きにくい
• 銘柄数が多すぎると、管理が煩雑になる
• 毎月1銘柄づつ買付で、1年で一回りする

集中投資した方がパフォーマンスが良くというのも理解できますが、素人投資家なので、やはり分散投資することでリスクを低くしたいと考えます。

バフェットだって集中投資と言えども、複数銘柄を保有しているわけですし。

まー、本音は銘柄を絞る勇気が無いだけなんですが・・・・。

現在の長期保有対象は7銘柄

上記は、私が現在保有中、且つ、買い増し銘柄としている全7銘柄です。

但し、PM、MOについては2銘柄で1つとして扱う予定で考えていますので、勝手ながら6銘柄とします。

（PM,MOの高収益体制に魅力を感じつつも、タバコ企業への投資は全体の10%程度にしたい思い。）

よって、あと6銘柄へ投資したいと考えてます。

ちなみに、保有銘柄の現在(2018/6/25)の配当利回りとPERを書かせて頂きましたが、どの銘柄もPERが下がり、配当利回りが上がってます。

平均利回りは4.58%となっており、2018年はディフェンシブ銘柄が売り込まれていることが分かりますね・・・。

最近は他セクターに比べると、がんばってる気がしますが。

まずはセクター比率を考える

正直欲しいなぁって銘柄はたくさんあります。

前述した通り、ディフェンシブ銘柄は総じて、PERが下がり、配当利回りが上がっているからです。

しかし、欲しい銘柄を手当たり次第買付していては、管理できないくらい銘柄数が増えてしまいます。

なので、特定セクター偏らないように、まずはセクター比率を検討し、それから銘柄を絞ることしたいと考えました。

生活必需品、ヘルスケアの比率は高めに設定したい

やはり、ジェレミー・シーゲル教授の「株式投資の未来」で高リターンと紹介された、生活必需品、ヘルスケアセクターの比率は高くしたいところ。

両セクター共に不況局面に強いディフェンシブなセクターですし。

という訳で、以下ぐらいの比率でポートフォリオを構成していこうかなと。

現在保有している銘柄を当てはめてみると、

生活必需品　：PG、(PM、MO)、??、??

ヘルスケア　：JNJ、??

一般消費財　：??

テクノロジー：IBM

電気通信　　：T

エネルギー　：XOM

金融　　　　：??

その他　　　：??

となります。

??になっているところが、未だ長期保有対象銘柄として未決のところですので、このセクターに的を絞って銘柄を決めていけは良いのですね。

ちなみに、「その他」は素材、公共事業、資本財セクターです。

この中から、1銘柄くらい選びたいと考えてます。

最後に

私自身悩んでいることもあり、記事の内容も迷走している感が否めません。

とわいえ、記事を書いていると、頭で悩んでいるよりは整理できたので、個人的には良しとすることにします。

セクターを絞れたので、あとは銘柄を選ぶのみ。

銘柄選定の基準はバリエーションが良く、ワイドモート企業、連続増配/高配当銘柄です。

次は、銘柄選びを記事にしたいと思います。

↓関連記事です。

実は過去にも同じように個別銘柄選びを記事にさせて頂きました。

 米国株長期投資でゆっくりお金持ち 

米国株個別銘柄のセクターを考える

https://beikoku-kabu.com/2017/11/04/%E7%B1%B3%E5%9B%BD%E6%A0%AA%E5%80%8B%E5%88%A5%E9%8A%98%E6%9F%84%E3%81%AE%E3%82%BB%E3%82%AF%E3%82%BF%E3%83%BC%E3%82%92%E8%80%83%E3%81%88%E3%82%8B/

 私のポートフォリオは４０％をVTI、10%をVWO、残りをVYMと高配当の個別銘柄で考えています。 ここ2ヶ月間でVTIやVYMを初めて購入し、ようやく目標のポートフォリオのスタート地点に立つことができました。 しかーし、個別銘柄については現状特に考え...

ヘルスケアセクターの銘柄選びについて書いてます。

実際に長期保有対象としてJNJを買い増ししてますが、PFEは再検討したいと思います。

 米国株長期投資でゆっくりお金持ち 

【米国個別株】ヘルスケアセクター銘柄を選定しました

https://beikoku-kabu.com/2017/11/17/%E3%80%90%E7%B1%B3%E5%9B%BD%E5%80%8B%E5%88%A5%E6%A0%AA%E3%80%91%E3%83%98%E3%83%AB%E3%82%B9%E3%82%B1%E3%82%A2%E3%82%BB%E3%82%AF%E3%82%BF%E3%83%BC%E9%8A%98%E6%9F%84%E3%82%92%E9%81%B8%E5%AE%9A%E3%81%97/

 mktrです。 以前私のポートフォリオの半分を占める個別銘柄を整理したところ、特定のセクターに偏っていることが分かりました。  その中でも、過去のリターンが高いヘルスケアセクターに投資していないことが判明したので、今回はマイポートフ...

一般消費財セクターは現在もMCD狙いです。

しかし、バリエーションが良くないので、未だに買付できてません。

 米国株長期投資でゆっくりお金持ち 

【米国個別株】一般消費財セクターの連続増配・高配当銘柄は？

https://beikoku-kabu.com/2017/12/07/%E4%B8%80%E8%88%AC%E6%B6%88%E8%B2%BB%E8%B2%A1%E3%82%BB%E3%82%AF%E3%82%BF%E3%83%BC%E3%81%AE%E9%80%A3%E7%B6%9A%E5%A2%97%E9%85%8D%E3%83%BB%E9%AB%98%E9%85%8D%E5%BD%93%E9%8A%98%E6%9F%84%E3%81%AF/

  mktrです。 私のポートフォリオについて以前分析した結果、ヘルスケアセクターと一般消費財セクターが全くないことが分かりました。 その為、ヘルスケアセクターについては検討した結果、ジョンソン&ジョンソン（JNJ）とファイザー（PFE）...